CKLS 평균 복귀 감마 확률미분방정식

CKLS 평균 복귀 감마 확률미분방정식

모델 1

$$ d X_{t} = \left( \alpha - \beta X_{t} \right) dt + \sigma X_{t}^{\gamma} d W_{t} \qquad , X_{0} > 0 $$ $\alpha, \beta, \sigma, \gamma > 0$ 라고 하자. 위 확률미분방정식CKLS 평균 복귀 감마 확률미분방정식이라고 한다.

변수

파라메터

설명

CKLS 방정식은 챈Chan, 카로이Károlyi, 롱스태프Longstaff, 샌더스Sanders에게 제안된 확률미분방정식으로써, 금융 수학에서 널리 알려진 여러 모델의 일반화로 볼 수 있다.


  1. Panik. (2017). Stochastic Differential Equations: An Introduction with Applications in Population Dynamics Modeling: p184. ↩︎

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